VI Фондовая биржа \ КонсультантПлюс

Фондовые биржи Японии в Токио и Осаке и до 2000 года суммарно превышали по рыночной капитализации капитализацию Лондонской биржи, а в 21 веке наблюдается быстрый рост размера фондовых рынков Китая и Гонконга. Если описывать виды деятельности бирж, то можно сказать, что все они объединены одной целью – тут ведется торговля. Они могут играть на возрастание цены (длинная позиция) или на ее уменьшение (короткая позиция). Игроки, зарабатывающие на повышении цены, называются «быками». Статистика свидетельствует о том, что стратегия следования тренду на российских торговых площадках демонстрирует наибольший положительный результат. Ее суть состоит в том, что в позицию трейдеру необходимо успеть войти до того, как тренд начнет ее терять (на этапе формирования или сразу после того, как тренд был создан).

Инвесторам критически важно проверять наличие действующих лицензий у всех посредников сделки, иначе велик риск пострадать от мошенников, не купить акции и потерять деньги. Эти документы можно найти на официальных сайтах брокеров — если номер лицензии или сам документ прочитать трудно, вероятнее всего, вы имеете дело с мошенниками. Полный перечень участников торгов есть на официальном сайте Банка России — в разделе «Проверить организацию» можно сверить компанию и ее лицензию. Первая в мире фондовая биржа была открыта в 1602 году в Амстердаме, где торговали акциями, облигациями и даже существовал биржевой клиринг — учет обязательств продавца и покупателя ценных бумаг. Спустя 100 лет, вдохновленный ее работой, Петр I открывает первую биржу в России. Так, в 1703 году вместе с Санкт-Петербургом появилась и заработала первая отечественная биржа.

Если продавцов и покупателей мало и они неактивны, то заработать сложно. Представьте, что из миллиона акций компании, которые торгуются на бирже, в день покупают всего несколько штук. В случае с инвестором ситуация другая — покупая и продавая ценные бумаги он зарабатывает на разнице котировок.

Фондовая биржа — это место, где торгуют акциями и другими ценными бумагами

Выделяют несколько причин, по которым количество частных инвесторов в России значительно отличается от многих развитых стран и тормозит развитие экономики. Во-первых, низкая информированность населения о фондовом рынке, возможностях и реальных рисках при инвестировании. Если дела с колебаниями котировок обстоят еще серьезнее и наблюдается обвал, торги могут и вовсе остановить.

Сейчас спокойнее вкладывать средства в более проверенные и надежные активы, такие как банковские вклады. Клиринговая компания – это посредник между покупателем и продавцом, который гарантирует исполнение платежей и совершение сделок. А может быть «Т+2», когда расчет и поставка происходят на второй день после совершения сделки. Современные торги стали фондовые биржи это гораздо тише, ведь бóльшая часть сделок теперь проводится электронно. Для проведения сделок через интернет сначала использовали специальные программные обеспечения для компьютеров, а теперь их можно провести даже через мобильное приложение. Консервативная стратегия направлена на получение небольшого, но стабильного дохода с минимальным риском.

Зачем нужны фондовые биржи и почему инвестировать безопасно

Человек, который приобретает ценные бумаги на бирже с целью заработка, становится инвестором. Когда инвестор покупает акцию, то получает долю в компании. Если предприятие финансово успешно, его акции захотят купить многие — ценные бумаги вырастут в цене, а доход инвестора увеличится.

Они могут покупать доступные инвестиционные продукты, используя собственный капитал (такие сделки называют «лонг»), или привлекая средства брокера (маржинальная сделка). Инвесторы также свободно распоряжаются собственными ценными бумагами, выставляют их на продажу по рыночной или фиксированной цене. Участники фондовой биржи для доступа к ней должны иметь лицензию. Частным же инвесторам получать лицензию для доступа к торгам не нужно, им его гарантируют профессиональные участники.

А значит, стратегии работы с ним как минимум различаются в зависимости от того, покупает инвестор опцион или продает. Если компания имеет устойчивое финансовое положение, развивается, растет, стоимость ее акций в перспективе трех — пяти лет и более будет расти, каким бы ни был макроэкономический и геополитический фон. Более 16 млн россиян имеют брокерские счета на СПБ Бирже, почти 845 тыс. По типу предлагаемых товаров биржи можно условно разделить на фондовые, товарные и валютные. Трейдеров, которые совершают много сделок в короткий срок и зарабатывают на разнице цен, называют спекулянтами.

Как работает фондовая биржа

Это возможно при условии, что через некоторое время экономика будет развиваться в том же темпе, что и до кризиса. Благодаря повышению статуса рубля российский фондовый рынок будет иметь возможность выхода на международный уровень (сделки станут безопасными, как и на любой международной бирже). Задача биржи — быстрое исполнение сделок по рыночной цене. Это справедливая стоимость ценных бумаг, полученная в результате торгов между покупателями и продавцами актива. Фондовая биржа — это централизованная площадка, где люди, корпорации и правительства могут покупать и продавать акции. Основная концепция инвестирования на фондовой бирже заключается в получении дохода либо за счет ожидаемого роста стоимости самой ценной бумаги, либо за счет дивидендов и купонных выплат по облигациям.

• Обычно на сайтах бирж указаны партнеры, через которых инвестор может получить доступ к торгам.
• Фондовая биржа — место, где их можно продать большому количеству инвесторов, а значит получить больше денег.
• Некоторые виды финансовых активов можно приобрести на внебиржевом рынке.
• Биржа — негосударственная коммерческая организация, но контролирует ее государство.

Брокер выполняет роль посредника между инвестором и биржей. Инвестор подает поручение на сделку брокеру, а брокер, руководствуясь этим поручением, заключает сделки на бирже. Так он выполняет роль посредника и допускает на биржу частных лиц.

Электронная торговля акциями

Уже на следующий день, 3 сентября, новая торговая площадка была зарегистрирована как акционерная компания. Компании идут на биржу за деньгами, инвесторы — чтобы заработать. Когда бизнес достигает успеха, владельцы этих компаний ищут инструменты для привлечения дополнительного финансирования. Привлечь деньги на бирже зачастую проще, чем взять займ в банке — выпуская облигации на рынок, компания может взять в долг сумму больше, чем может дать финансовая организация.

Они устанавливают правила и стандарты, регулируют листинг компаний, следят за соблюдением правил торговли  и требований к информационной прозрачности, принимают меры в случае нарушений. По словам Дениса Банченко, биржевые индексы отражают коллективные изменения цен на группу акций или других финансовых инструментов. Они используются для оценки общей производительности рынка. Среди самых известных биржевых индексов — S&P 500, Dow Jones Industrial Average, Nasdaq Composite и FTSE 100. Валютные биржи, на которых ведётся купля и продажа различных валют. Основными участниками валютного рынка являются банки, финансовые институты, корпорации и частные инвесторы.

Здесь организуют торги, определяют котировки акций, реализуют биржевые контракты. Биржа, как организатор торговли, выступает в качестве гаранта честности и законности сделок. Самый простой и эффективный для большинства людей способ заработать на фондовой бирже — купить акции и облигации, держать их и периодически ребалансировать портфель. Для более сложных инструментов от инвестора потребуется больше усилий и вовлеченности в процесс.

Основные задачи фондовой биржи

А если предприятие, наоборот, терпит крах, цена его акций понизится. Прежде чем приобрести акции, покупатель не только смотрит котировки, но изучает отчетности, макроэкономические показатели и политическую обстановку. Наиболее интересны для частных инвесторов первые две — Мосбиржа и Санкт-Петербургская.